• 热股：
  • 阿思达克财经网 > 内资股 > 内资股研究 > 正文

    • 中材股份：美林重申买入评级　目标价升至7.2港元

    4/9/2008 13:04:51 来源:阿思达克 【小】【中】【大】

  •   美林将中材股份<01893.HK>目标价由7.1港元轻微调高至7.2港元,评级重申"买入",看好水泥市场盈利能力及水泥装备环球领导地位,2009-10年每股盈利复合年增长达60%,估值吸引。

        报告指,中材上半年核心盈利3.68亿人民币,按年增长119%,较美林估计高39%,主要因毛利率较预期理想。该行轻微调高水泥技术装备毛利率预测,其它大致维持不变,2008-10年核心盈测因而调高4%-3%。

        面对人民币升值及原料成本上涨,中材上半年毛利率扩至12%,较预期高1.7个百份点,随着自有设备生产份额上升及议价能力更强,显示毛利率潜在改善空间庞大。

    •
    点击查看
    热点新闻排行