[A]绝密资料：江浙私幕联盟内参（09-08）

  江浙私幕联盟选股池：(更新中。。。。。。）

    科达机电(600499)公司是国内陶瓷机械行业的龙头。科达机电是国内唯一能够提供建筑陶瓷技术装备及全套工艺技术服务的企业，在国内陶瓷机械行业处于龙头地位。公司生产的抛光线市场占有率约为60%，压砖机市场占有率也超过了50%。公司既受行业不景气影响，又面临“萨梭罗镇”式新机遇。中信建投预计陶机主业未来三年仍可保持10－15%的收入增速。三个增发项目扩充产能，09年是业绩贡献高峰期。压机项目新增200台大吨位压机产能，该项目边建设边投产，明年可新增产量100台，后年可新增200台。窑炉项目扩产后可加强整线配套能力，并提高新型节能窑炉的市场占有率，预计明年可新增30条辊道窑，后年可达产。新型节能环保墙体材料成套设备适应全国墙改的浪潮，市场空间巨大，现在已可小规模投入试生产并接受了部分订单，

    明年部分产能可投产，后年建成达产，新增收入2.50亿。清洁燃煤系统若能稳定供气，未来发展空间巨大。公司通过自主研制的清洁燃煤系统介入能源领域，不卖设备，只卖燃气，向下游行业提供能源。清洁燃煤系统突出优点是清洁和省煤。第一台10000立方米/小时的商业化炉8月10日在湖南兆邦顺利点火成功。如果第一台安装完毕之后能正式运行几个月保持系统的稳定，将可产生极大的示范效应，公司可大规模接单，销售前景十分广阔。预计今年可实现小批量订单，明年开始可每年新增60台订单。首台燃煤系统燃气的毛利率约为21%。如果未来煤炭价格上涨，公司将根据上涨幅度同比例提高燃气价格。如果明年商业化之后燃气价格提高到4毛钱，则毛利率可达34%，高于当前公司机械业务的毛利率水平。江浙私幕专家团队预计自09年起公司收入及盈利规模，将随着清洁燃煤系统煤气营运等新业务的推进而呈现加速增长趋势；而当前股价显然对此并未加以反映。

    对未来新业务的显着低估是他们维持“增持”评级的主要原因。二级市场上,该股从出权后,一直缩量平台调整,而今日是放量上攻,收出了十字星,我们认为,如下周盘面的稳定,该股将有望快速上攻,极其需要表现,江浙私幕联合其他私幕积极重金继续参与,该股将是一支波段操作的最佳优选,值得投资者重点关注!投资者应注意不要盲目的去追涨或在现在的时期重仓杀入,在不稳定的市场,风险往往大于利益的好多倍,操作股票应该选择临界爆发点!机构分析看好的股票不代表没有下跌的,也不能代表就是最佳介入价位!多看少动才是投资的赢家!欢迎咨询私幕建仓情况。 


    江浙私幕各机构内幕交流传闻：(更新中。。。。。。） 

    9月5日两市今日的总成交金额为325.2亿元，和前一交易日相比减少64亿，资金净流出约50.4亿。受“交易所公布股票上市新规则”消息面影响，今日市场出现爆跌走势。旅游、农林牧渔、地产领跌大盘，而上海本地股及航天军工各板块有小量资金流入，上证指数收在2202.5点，跌3.29%。现已出现无量空跌状态，恐慌情绪已发挥的淋漓尽致，但这种状态不会持续太久，预计在2160点附近有望产生短期反弹。我们万隆证券网栏目关注的超跌低价股、上海本地股、及券商板块仍是市场走的较强的部分，但参与其中仍须控制仓位。 

    今日资金成交前四名依次是：银行、地产、化工化纤、电力。 

    资金净流入较大的板块：无。 

    资金净流出较大的板块：地产（-6.3亿）、化工化纤（-4.6亿）、中小板（-3.8亿）。 

    后市中期热点板块是：无 

    短期热点板块是：超跌的低价股、上海本地股。 

    １、上海本地股：净流入较大的个股有：交大南洋、上海建工、海立股份、上海金陵、大众公用、中视传媒、同济科技、上海辅仁。 

    ２、券商：该板块今日有约1.1亿资金净流出。净流入较大的个股有：国元证券。但也应防止该板块补跌 

    ３、航天军工：该板块今日有约1.4亿资金净流出。但净流入较大的个股有：航天动力、航天科技、泰豪科技、航天信息、航天晨光。 

    ４、地产：该板块今日有约6.3亿资金净流出。净流出较大的个股有：中体产业、新湖中宝、保利地产、金 融 街、京能置业、新黄浦。 

    锦江投资(600650 )在与控股股东实施大规模资产置换后,公司主营业务转型为汽车服务和现代物流.公司汽车服务业的主要载体为锦江汽车公司, 在上海国宾,商旅活动的客运接待中市场份额居前,而一般出租车和客运延伸产业也颇具竞争力,为其贡献可观利润公司通过参股锦海捷亚国际货运公司及上海浦东机场货站介入物流业,锦海捷亚国际货运是一家在全国拥有32家分支机构,网络遍及全球的知名货运代理企业,此举成为公司稳定的利润来源.。

    私幕传闻区：(更新中。。。。。。） 

    北海国发（600538）：传广西玉柴机器有意向重组公司。 

    金融街（000402）：传公司主要项目为商务地产，商务地产市场的投资收益率远高于住宅，受调控影响小，2008年业绩全部锁定，PB较低，近期拟发行公司债。 

    京能置业（600791）：传2009年后北京棉花片项目和银川北塔项目进入高峰，业绩有望大副增长。 

    万通地产（600246）：传公司骤焦滨海新区，预收款项充足，确保全年业绩，近期腻发行公司债。 

    私幕传闻评价区：(更新中。。。。。。） 

    深交所缩短限售期的真实意图！ 

    昨晚，深圳XX创投公司副总很兴奋的告诉我：“深交所终于出台缩短股票上市禁售期的政策了！”我问他这么兴奋干嘛，他说这个消息他几个月前就听说了，深交所为了进一步提高自己的竞争力，避免被上交所边缘化的命运，早就把创业板作为头等大事来做。不过风投的退出机制一直是限制创业板推出的主要瓶颈，“两年甚至三年的限售期太长了，根本没有吸引力！”许多搞创投和产业投资的老总都在埋怨上市后自己可以退出的时间太长。 

    说到这里，我明白了，深交所缩短限售期的目的原来是为了推动创业板！怪不得最近一段时间创业板股票这么牛，市场还没有发现这个机会，大家赶紧布局吧！另外，这个消息也会刺激一些上市公司对机构投资者定向增发融资的积极性，毕竟这些定向增发的机构又可能会在未来缩短自己股份的限售期了。 

    综合评价：深交所缩短限售期，有利于实行真正意义上的全流通、缩短一二级市场价格差、完善新股发行制度都有积极的意义，还可以激化创投资本、风投资本对实业的投资热情，从根本上改变市场对新股的预期，在“大小非”快速退出的制约下，未来新股的发行价将大幅回落。另一方面，缩短锁定时间，可能会不利于遏制投机资本的恶意圈钱，3年锁定期对那些真正扶持企业发展的投资方不会有什么影响，而对那些短期炒作的热钱是有抑制效果的。综合来看，该传闻具有一定参考价值。 

    上海本地股可能成为产业资本的主攻对象 

    从上海市工商联流出的消息透露，上海市政府计划对多家大型国有企业进行资产整合，有可能出台新政策推动产业资本入市以加快上海本地股的资产重组，同时也会呼吁大小非放缓减持股份的进程。上海市国资委党委书记、主任杨国雄最近就表示：“我建议旗下的上市公司不要急于将大非减持。” 

    综合评价：上海市国资委在资产证券化总方向不变的前提下，又提出新的发展思路：先是用资本手段替代行政手段的开放式重组思路；其次是将"十一五"、"十二五"主导产业作为证券化的主战场，上海国企很可能整合迎来新高潮。“大小非”问题是影响当前证券市场行情的重要因素，只有解决“大小非”问题，才能保持整个市场稳定。因此上海国资委很可能会建议上海企业“大小非”不要急于减持。经综合分析，该传闻具有较高参考价值。 

     英特集团百亿注入资产大解密

据传，中化集团马上要把下属中化江苏和中化宁波两间医药公司的优质资产注入000411英特集团。这个可是天大的利好啊，重组迈出了第一步。 

    综合评价：根据八月初董秘对中化集团重组英特集团医药资产的看法，并未直接否认而表示以公告为准。而英特集团实际控制人中化集团在今年六月表示，“中化集团无在未来12个月内改变或调整英特集团主营业务的计划，也没有在未来12个月内与英特集团或其子公司有关的重组计划”。根据资料显示，我们认为中化集团目前重点是整合氟化工资源而非医药资源，并不排除中化集团整合其医药资源的可能性。我们认为，医药资源的整合在短期内不会进行，存在明年整合的预期。总的说来，该传闻可信度较小。 

    爆料一只08年业绩暴增2000％个股 

    公司涤纶长丝年产量达12万吨，是全国最大的涤纶长丝生产基地，也是全国纺织业龙头企业之一。"春晖"牌商标为着名商标，在化纤行业中具有很高的知名度，并占据相当大的市场份额。其涤纶产品将在抗震救灾和灾后重建中大派用场。由于08年国内外对公司产品的旺盛需求，至此推算春晖股份08年业绩爆增2000％，每股收益0.44元！ 


    综合评价：公司近几年经营业绩比较平稳，但是进入2008年以来，由于原材料价格、辅助材料价格、利率、需求减少等因素影响，公司主营业务利润下降。其中，涤纶长丝、棉纶丝、聚酯切片利润率均为负、我们认为由于目前整个经济处于通胀阶段，原材料价格下调的可能性很小，同时由于美国次贷危机影响，全球经济增速放缓，因此，公司可能会由于成本增加和出口量减少，出现收益下降。我们认为，如果公司不出现资产重组、出手资产等行为，公司出现业绩暴涨的可能性非常小。根据目前公司的主营利润率，公司2008年很可能出现亏损。综合分析，该传闻可信度非常小。 

    传苹果或以换股方式参股精伦电子 

    听闻苹果公司有意以换股方式参股精伦电子，不知是否真的？ 

    综合评价：公司目前正处转型阶段，公司主要的利润增长点为基于位置服务的导航终端、电子交易和固网支付产品、网络媒体终端和伺服控制类产品等。由于公司主营转型，主营业绩不理想，但是业绩在不断好转，预计今年能够看到公司转型的雏形。 

    苹果电脑主营PC机、手机等业务，与公司主营业务有较大差异，同时我们未从公开资料发现苹果电脑公司与精伦电子有任何业务往来和合作意向。据此，该传闻可信度非常小。 

    内部消息：ST华光08年或摘帽 

    据内部消息，ST华光08年报将扭亏为赢有希望摘帽，上半年减少亏损92％，它已把亏损的其它行业卖掉了！剩下了一个壳和部分盈利行业。 

    综合评价：中报显示上半年公司实现营业收入554.31万元，实现净利润-533.06万元，较上年同期增加90.02％，减少亏损的原因为收回坏账429万元。分析其年报，造成亏损的原因为管理费用过高，上半年高达1854万元。近来年，公司出售业绩不好的资产，其产品也由电池产品、网络及通讯产品和文化传媒业务等其他业务缩减为网络及通讯产品一项。我们认为今年实现依靠产品营业收入实现扭亏为盈可能性较小，如果收回部分坏账则可能实现扭亏为盈。我们对坏账能否收回不做预测。总的说来，该传闻具有一定参考价值。 

    爆料海马股份近期强走势真正内幕

据传，海马股份的大股东近期将回购5％股票，以保持对000572的控制，最近就会宣布，这个也是海马最近走势强劲的原因。 

    综合评价：海马股份前两大股东合计持股占总股本的75.7％，两大股东的实际控制人均为景柱，即使考虑公司可转债今后全部转股带领的股本扩张，也无法撼动景柱对海马股份的绝对控制地位。我们分析，由于公司盈利比去年大幅减少，目前处于低位的股份基本反映了对未来业绩的预期，加上近期没有大股东将回购股票的相关信息，综上所述，该传闻可信度很小。 

    传该股下半年将有重大利空消息 

    近日有传闻称：拥有7个炼钢高炉的鞍钢股份（000898），由于日前发生爆炸，其中两个高炉必须即时停产，消息预计鞍钢下半年损失近百万吨产能，占下半年总产能约12％，而且还未计算资产减值损失及维修开支。 

    综合评价：2008年8月25日晚8点左右，鞍钢股份3号高炉发生焦炭泄露事故导致新2#和新3#高炉停产，8月28日新2#高炉已经恢复生产，只有新3#高炉停产，目前公司按恢复计划正在抓紧抢修，并将原定的年修提前与之一并进行，预计10天左右能够恢复生产。我们从公司公告得知，公司预计由于3号高炉事故影响铁产量13万吨，占公司铁年产量的0.8％，鞍钢方面目前正在评估事故所造成的损失。经综合分析，该传闻可信度较小。 

    传ST望春花业绩下滑基金增持的原因 

    有内部消息：从ST望春花半年报来看，主业的业绩下滑，但是基金逆市增持。这是为什么呢，秘密就是望春花的实际控制人马上就要借壳了。公司的控股股东是天津开发区德源投资发展公司，而德源投资的幕后实际控制人是天津永泰红勘集团，永泰红勘集团上市欲望强烈，借壳望春花的是一定的。 

    综合评价：通过对ST望春花、天津永泰红堪集团的资产、经营情况进行分析，我们认为ST望春花存在卖壳的可能，永泰红堪集团有强烈的上市融资意愿；通过对永泰红堪集团上市目的分析，结合相关的再融资规定，我们认为，虽然ST望春花与天津永泰红堪集团存在着一定的关联关系，但在可以预期的时期永泰红堪集团借壳ST望春花的可能性不大。综合各方面考虑，该传闻可信度较小。 

    传ST远东二次重组可能再次流产 

    据传，常州市政府一心想让本地企业接盘远东，因此对外地企业重组设置重重障碍，例如要求把清退职工全部养起来，重组后每年缴要达到多少等等，远东第一次重组夭折与此很大关系。现在常州市仍然刻意阻挠外地二次重组方，险恶的目的就是逼迫重组方退出，让本地企业以3元甚至2元的极低代价取得远东控股权。如今各方正在胶着中，以常州政府这样的行为，远东二次重组流产的可能性极大。 

    综合分析：通过对*ST远东的资产、经营情况进行分析，我们认为*ST远东存在巨大的重组压力；通过对*ST远东股权结构情况以及上次重组失败的原因分析，我们认为当地政府在公司的经营、重组方面没有决定权，也没有资料显示当地政府有阻挠外地企业参与公司重组的倾向，我们认为当地政府阻挠外地企业刹那与公司重组的可能性较大。综合各方面考虑，该传闻可信度较小。